Российский рынок листового проката и сварных труб: 15-29 июня

Текущее положение на российском рынке листового проката и сварных труб можно охарактеризовать как кризисное. Падение цен после взлета в начале марта продолжается уже без малого четыре месяца и, похоже, пойдет и на пятый. Низкий внутренний спрос, потеря значительной части экспортных объемов, избыточные запасы во всех звеньях сбытовой цепочки — все это загоняет рынок в глухой тупик.

Конечно, безвыходных положений не бывает. Но в краткосрочной перспективе выходов из создавшейся ситуации может быть только два. Первый — это радикальное сокращение объемов предложения, остановка доменных печей и прокатных станов, как в 2009 г. Однако это затратно и предполагает длительный (не менее 7-9 месяцев) характер падения спроса. Пока к этому не готовы ни большинство металлургических компаний, ни государство. Второй — наращивание внутреннего потребления, что в данный момент может быть достигнуто только путем массированного вброса госинвестиций в экономику. Но и это вряд ли достижимо в ближайшем будущем.

Обстановку ухудшает разворачивающийся спад на мировом рынке листового проката. Экспортные котировки на российскую стальную продукцию падают, а крепкий рубль придает этому процессу еще большую остроту. В настоящее время экспортный паритет по горячекатаному прокату опустился ниже отметки 40 тыс. руб. за т с НДС, что в предыдущий раз наблюдалось летом 2020 г. И это еще не дно. Безусловно, рано или поздно крайняя точка спада будет достигнута. Но есть существенная разница, произойдет ли это уже в июле или не раньше августа.

Источник: ИИС «Металлоснабжение и сбыт»

В зоне риска

Российский союз поставщиков металлопродукции 21.06.22 г. на площадке выставки "Металлоконструкции-2022" проводит совещание - круглый стол производителей изделий из оцинкованного и окрашенного проката
(профнастила, металлочерепицы, ЛСТК, сэндвич-панелей и др.)

Ведущими круглого стола выступают Юрий Елисеев (Стальные конструкции-профлист), Ирек Гарипов (Казанские стальные профили) и Сергей Масленников (член Совета РСПМ). По словам ведущих, пока настроения на рынке пессимистические - падение продолжается, многие строительные проекты приостановлены, все ждут дальнейшего снижения цен и не торопятся закупать металлопродукцию. Металлопереработчики переживают далеко не лучшие времена. Ситуация достаточно критическая, стабилизировать ее пока не получается. Потребитель, может, и выигрывает из-за снижения цен, но металлопереработчики оказались в зоне риска. Потребление снизилось минимум на 30%. Загрузка у металлопереработчиков минимальна. До конца года изменения не просматриваются. А за переработкой 4 млн т в год стали с покрытиями стоит много людей, сотрудников металлоперерабатывающих предприятий.

Единственный позитивный момент - после снижения ставки рефинансирования ЦБ, ожил сектор индивидуального жилищного строительства, на долю которого приходится свыше 60% вводимых в эксплуатацию кв м жилья.

Ключевые вопросы совещания:
- итоги первых 5 месяцев года по производству и потреблению изделий из оцинкованного и окрашенного проката (тенденция - рост/спад/стагнация);
- обмен мнениями о текущей ситуации на рынке оцинкованного и окрашенного проката, перспективы производства и потребления до конца текущего года (какие тенденции сейчас происходят: утончение металла, уход в качество покрытия, завышенные требования заказчиков и т.п.);
- о работе по стимулированию потребления изделий из оцинкованного и окрашенного проката на внутреннем рынке;
- вопросы технического регулирования.

Источник: ИИС «Металлоснабжение и сбыт»

Алексей Мордашов: "А куда инвестировать, если продавать непонятно куда?"

Государству нужно максимально отменять барьеры для бизнеса, ослаблять валютный контроль и ни в коем случае искусственно не ограничивать импорт или экспорт, считает крупнейший акционер и глава совета директоров «Северстали» Алексей Мордашов. Об этом он заявил во время делового завтрака Сбербанка, который прошел на ПМЭФ, передает корреспондент РБК.

Мордашов также считает, что сложившуюся геополитическую ситуацию нужно использовать, чтобы объединиться, и действовать, поддерживая бизнес и друг друга.

«Мы и в хороших-то условиях не могли национальную экономику перестроить, а сейчас действуем в таких критических — тяжелых, полувоенных. Но, может быть, нам, россиянам нужна война, чтобы, так сказать, себя заставить действовать? Ну хорошо, давайте воспользуемся этой энергией, этим импульсом, но нам нужно быть больше одной нацией, что ли, как-то поддерживать друг друга», — рассуждал Мордашов.

В качестве примера, где такой поддержки не хватает, он привел ситуацию в компании холдинга, которая производит фанеру («Свеза», входит в «Севергрупп» Мордашова. — РБК).

«У нас 80% продукции шло на экспорт. Мы вынуждены отправлять людей в простой с оплатой двух третей [от зарплаты]. К нам прокуратура прислала 15 запросов с начала года. <...> Госинспекция по труду прислала к нам кучу проверок. Кончилось все тем, что нам выдали предостережение о необходимости соблюдать трудовое законодательство. Наши директора мало того, что борются с производственными проблемами очень острыми, так они еще ходили в прокуратуру объяснение давать», — рассказал Мордашов.

Говоря о том, какие действия надо предпринять для развития экономики, Мордашов предостерег от искусственного ограничения экспорта и импорта в условиях санкций. «Мы не должны от этого отказываться, чтобы обеспечить нужное качество жизни в нашей стране и конкурентоспособность нашего бизнеса. Только имея доступ к лучшим решениям — по крайней мере в той части мира, которая для нас доступна сегодня, — мы можем рассчитывать на лучшую конкурентоспособность, лучшие возможности развития и перестройки национальной экономики», — считает бизнесмен.

Еще одно необходимое условие развития страны — рыночная экономика. «Для этого нужно убирать максимальное количество барьеров. У нас исторически их много, мы сейчас еще создали в качестве ответной реакции на санкции», — говорил Мордашов, призывая к осторожности, чтобы не отрезать себе доступ к необходимым ресурсам.

Также «серьезным сдерживающим фактором» для развития бизнеса в текущих условиях предприниматель считает валютные ограничения. «Нам нужно восстанавливать цепочки. Нам нужно больше свободы: возможности платить за рубеж, оставлять деньги за рубежом, платить там третьим лицам и т.д. Во-вторых, мы серьезно говорим уже о чрезмерно крепком рубле. На мой взгляд, сегодня ослабление валютного контроля и выталкивание валюты за рубеж любыми способами — это благо, остро необходимое для нас», — считает глава совета директоров «Северстали».

Он также отметил, что у компании на балансе «много кеша», но куда инвестировать, бизнес не представляет. «А куда инвестировать, если продавать непонятно куда? Но нам нужны благоприятные макроэкономические индикаторы. Нам нужно понять, какой курс... По экономике мы не можем пройти на восточный регион. Если бы ставка была пониже, то мы бы получили дополнительный импульс, стимулирующий нас инвестировать», — сказал Мордашов. По его словам, компания будет переориентироваться на новые рынки сбыта, «но пока это получается очень плохо».

Источник: РБК

Машиностроители озвучили на конференции в Санкт-Петербурге основные вызовы для отечественного специализированного машиностроения

Источник информации: Пресс-служба Ассоциации «Росспецмаш»

Российский и мировой рынок стали: 12-19 июня 2022 г.

Важнейшим и наиболее резонансным событием последней недели, безусловно, стал Петербургский международный экономический форум (ПМЭФ). Кого-то он, правда, разочаровал, так как не дал конкретных ответов на многие насущные вопросы, но в целом обстановку немного прояснил.

В выступлении президента упор делался, прежде всего, на долгосрочное развитие экономики. Обрисовано много потенциальных точек роста — широкомасштабная модернизация дорожной сети и ЖКХ, инфраструктурные проекты, промышленные кластеры, разработка механизмов гарантированного долгосрочного спроса на высокотехнологичную продукцию российских компаний, промышленная ипотека. Главное, чтобы эти замыслы хотя бы отчасти удалось конвертировать в реальные дела.

Помимо президентской речи, можно выделить ряд важных моментов, получивших освещение на ПМЭФ. Прежде всего, в выступлениях многих его участников чувствовалась определенная двойственность.

С одной стороны, признавалось, что против России идет экономическая война, и ничего уже не будет прежним. С другой, отмечалось, что это не повод для радикальной смены экономической модели и создания чего-то кардинально нового взамен существующего порочного мирового порядка.

Россия не собирается брать на себя прежнюю роль Советского Союза, с которой он, надо сказать, не справился. Ни во внутреннем аспекте, ни в международном. Основной задачей провозглашается ликвидация западного доминирования, а что будет вместо этого, решится в ходе дела. Как говорится, сформируют суверенные страны.

Исходя из этого, какого-либо долгосрочного стратегического плана у российского руководства, возможно, и нет. Или вокруг него развернута непроницаемая дымовая завеса. Но пока что решение проблем предлагается только на тактическом или оперативном уровне, без радикальной перестройки и с помощью привычных действий.

Так, политика импортозамещения как проходила с 2014 г., так и будет продолжаться теми же методами. Может быть, более высокими темпами и более сфокусированно. По крайней мере, последние четыре месяца должны были четко показать, что является для нас по-настоящему критическим импортом.

В остальном будет делаться ставка на сохранение международной кооперации с обходом санкций, поиском аналогов в условно дружественных странах, параллельным импортом и прочей борьбой с симптомами, а не с болезнью. Впрочем, возможно, здесь учитывается вариант с частичным снятием санкций, если западным странам придется зафиксировать свой проигрыш и пойти на попятную.

Учитывая, что дела в западных странах идут неважно, шансы на такой исход есть. Цены на энергоносители под аккомпанемент антироссийских санкций продолжают подъем. Нефть осваивается вблизи отметки $120 за баррель несмотря на наличие серьезных негативных факторов. Газ резко подорожал, вернувшись на уровень $1200 за 1 тыс. куб. м и более. Причем эти тенденции долгосрочные. Возвращения цен к показателям первой половины прошлого года в обозримом будущем не произойдет.

ФРС США 15 июня повысила ключевую ставку сразу на 75 б.п. Такого резкого подъема не было с 1994 г. Правда, итоговый показатель составляет всего лишь 1,5%, но специалисты считают, что он еще будет повышаться. Между тем, с учетом высокой закредитованности западных государств и корпораций каждый процентный пункт — это существенное увеличение долговых выплат.

Поэтому не удивительно, что эксперты прогнозируют усиление экономического спада во втором полугодии. И в президентской речи значительная часть была посвящена критике безответственной экономической политики США и Европы, которая привела к большому числу дисбалансов и несообразностей на глобальном уровне.

Однако запас прочности у западных стран высокий. Причем ухудшение экономического положения широких масс населения, очевидно, не будет приниматься во внимание. Холодильнику будет очень трудно противостоять телевизору, потому что информация загружается прямо в мозг обывателя. Конечно, рано или поздно накапливающиеся проблемы в западных экономиках по законам диалектики перейдут в форму острого кризиса, но ждать этого можно годы.

Поэтому вопрос о долгосрочных перспективах российской экономики остается очень острым. На ПМЭФ шли активные дискуссии об уровне государственной поддержки экономики, курсе рубля, процентных ставках, инфляции, экспорте и импорте. Проблем здесь очень много, и однозначных решений для них пока нет.

Как отмечал, в частности, президент, деньги в России есть. Госбюджет по итогам первых пяти месяцев 2022 г. исполнен с профицитом почти в 1,5 трлн. руб. Тем не менее, в правительстве по-прежнему опасаются накачивать российскую экономику деньгами, как это делали, например, западные страны во время пандемии ковида. В этом плане ничего с 2015 г. не изменилось.

Приоритеты для российских властей остались прежние. Поддержка экономики сфокусирована на ключевых проектах, прошедших через фильтры Фонда развития промышленности, Фабрики проектного финансирования ВЭБ, СПИКов и т. д. Возможно, в последние месяцы таких проектов стало больше, но четыре месяца — недостаточно большой срок, чтобы эти изменения стали заметными.

То же самое можно сказать и о инфраструктурных проектах. Замыслов очень много, замыслы широкие, но подготовительные мероприятия занимают много времени. В этом отношении каких-либо изменений подходов по сравнению с прежними временами не происходит. Потенциал для роста в этом секторе есть, но его реализации приходится ждать.

Частному бизнесу предоставляется полная свобода двигаться своим курсом. Государство в него верит и рассчитывает, что он сумеет преодолеть и нынешние трудности. Действительно, многие компании воспринимают кризис как возможность для развития своего бизнеса. Это происходило в 2014-2015 гг., это происходит и сейчас.

Однако уровень неопределенности в настоящее время намного выше, чем тогда. Текущий уровень санкций, действующих против России и российских компаний, беспрецедентный. Поэтому еще нет четкого понимания, как можно и как нужно действовать в таких условиях. По-прежнему не решены многочисленные проблемы, связанные с внешней торговлей.

И на ПМЭФе, и до него широко обсуждалась ситуация, сложившаяся в металлургической отрасли. Внутреннее потребление стальной продукции остается относительно низким. Цены падают и уже опустились на уровень конца 2020 г. У многих производителей скопились большие избытки продукции, которые оказывают сильное давление на рынок. Металлурги надеются на улучшение обстановки во втором полугодии. Но его надо еще дождаться.

Между тем, трудности с экспортом нарастают. Цены на стальную продукцию повсеместно упали ниже уровня начала февраля текущего года, а российским компаниям приходится еще и предоставлять существенные скидки. Так, горячекатаный прокат при поставке через черноморские порты подешевел до около $700 за т FOB, а заготовка, похоже, скоро будет стоить менее $550 за т FOB.

Металлурги (и не только металлурги) жалуются на завышенный курс рубля. В частности, заявлялось, что доллар должен стоить не менее 70 руб. Некоторые спикеры на ПМЭФ утверждали, что слишком сильный рубль может оказаться проблемой для российской экономики и подорвать развитие национальной промышленности из-за невыгодности экспорта и конкуренции со стороны дешевого импорта.

В некоторых выступлениях даже заявлялось, что экспорт является ядом для российской экономики, так как его превышение над импортом способствует дальнейшему укреплению рубля. Или что значительная часть производства в России в новых экономических условиях должна работать на внутренний рынок.

Пожалуй, с этим трудно согласиться. Российский внутренний рынок сам по себе недостаточно широкий. С этой проблемой как раз столкнулись в последние месяцы российские металлурги. Внешние поставки как раз обеспечивают дополнительный спрос и создают эффект экономии на масштабах. Кроме того, экспорт высокотехнологичной продукции — один из важнейших источников доходов государства и компаний-производителей.

Наоборот, развитие российской промышленности требует всяческой поддержки российского экспорта продукции с более высокой добавленной стоимостью. Тем более, что потенциальные рынки сбыта у нее есть. Это, прежде всего, развивающиеся страны Азии и Африки, например, тот же Афганистан, представители которого приняли участие в работе ПМЭФ.

Сильный рубль создает проблемы, прежде всего, экспорту сырья и товаров с низким уровнем добавленной собственности. В этих отраслях рентабельность сравнительно невелика, так что курсовая разница играет немалую роль. Но для продукции с высокой добавленной стоимостью это не так чувствительно.

Кроме того, высокий курс рубля снижает стоимость импорта потребительских товаров и оборудования, замещать который никто немедленно не требует. Учитывая резко возросшие логистические расходы, «дорогой» рубль оказывается очень полезным, так как сдерживает рост цен на зарубежную продукцию и, соответственно, тормозит инфляцию. Поэтому, наверное, сегодня будет рационально субсидировать российский экспорт стальной продукции, как предложили в Минпромторге, чтобы сохранить производственные мощности и занятость, но смириться с «дорогим» рублем.

Правда, по словам министра экономического развития Максима Решетникова, Россия сейчас вообще находится в состоянии дефляции. Поэтому снижение процентных ставок и обеспечение экономики достаточно доступными кредитами являются важнейшими задачами. В принципе, в выступлении президента эта тема затрагивалась. Можно рассчитывать на то, что ставки будут и дальше снижаться. Однако, опять-таки, это будет происходить не мгновенно.

В общем, перспективы впереди есть. С проблемами, трудностями, не так быстро, как хотелось, но мы продолжаем следовать своим курсом. Карта имеется, компас есть, надо только доплыть.

Источник: ИИС «Металлоснабжение и сбыт»